上文书说到张飞救岀了甘宁，苏飞扬长而去。周瑜带兵大进，黄祖兵败将亡，无奈往荆州而走，周瑜早料到他兵败之后曾往荆州，早命吕蒙，董袭带兵等候，黄祖踏上荆州路上，忽然间吕蒙董袭带人冲杀岀来，老将程普带人又到，于是吕蒙弯弓一箭射中黄祖后颈，祖翻身落马而死。董袭上前枭了首级，孙权用黄祖之头祭奠了父亲孙坚之后，嘉奖了立功人员，犒劳了大小三军。
他想派人驻守江夏，张昭对他说，江夏位置突岀，离荆襄比较近，对江东不大连结，不易防守，如果派人驻防，难免也会遭到荆襄的报复。他建议孙权置江夏不顾收兵回江东而去，把江夏继续扔给刘表。孙权应允，班师回了江东，孙权令叔孙静守吴会，自已迁驻柴桑，并打造战船，征青壮者入伍，并请周瑜在鄱阳湖操练水军，作好收取荆襄的准备。
再说孔明令人打探江东的信息，细作不久便回报说孙权已攻灭了黄祖，坐镇柴桑，并派周瑜在鄱阳湖操练水军，有可能妄图荆襄。
正在此时，刘备派人来请他去大堂议事，孔明立刻前往，他步入大堂，只见贾羽，陈群乖徐庶已到，刘备坐在主位，见他进来，连忙站起来打个招呼，请他坐下。玄然曰“自从曹仁败回许昌之后，曹操令人挟持元直老母，却败于三弟手下。虎豹骑损失了八百多名，曹纯也身中两箭，受了重伤，曹操是不会罢休的；最近孙仲谋又攻打江夏杀了黄祖，江东的形势也不能轻视。请大家各抒己见，应对当前局势。
贾诩曰：“主公，依诩之见，曹操极可能发兵，可差细作往许都打探情况，掌握最新情报，方可有应对之策。
陈群也说，须极力做好防御工作，加固新野城防，多备檑木滚石准备，并调集弓弩手，严阵以待。
这时张飞忽然带着甘宁苏飞进来，他叫甘宁，苏飞拜见玄德，玄德叫他们免礼，并依张飞的建议，加甘宁为果毅校尉，苏飞立义都尉，并让人带他他出去。
这是刘表派人来请玄德，张飞料定是请刘备去商量江夏之事，他在刘备耳边如此这般的说了数语，刘备点头去了。
玄德走后。贾诩等人纷纷告辞而去，张飞把孔明，元直邀到自己的住处，张飞才问他们商议什么，徐庶把众人对当时面临的情况说了一遍。飞请诸葛亮说一说他的看法。孔明说到，江东孙权攻取了江夏，名为父报仇实际已经断了刘表一臂。但根据目下情况来看，由于他拒绝了曹操，没有遣子为质，他担心曹军忽然会南下。有刘表的存在，可以牵制部分曹兵，所以不会有大动作。
曹操怀有一统天下的雄心，倒有可能兴师南下，我们在新野比较为难，地盘狭小不能施展，虽然可以趁他不知虚实，胜他一两阵。但最终还是因为兵少将微阻挡不住曹操的脚步，而刘表不会大力支持我们。目前的局势比较困难。
张飞说，我原来对你二人说过，曹操会以夏侯惇为大将，统兵来犯新野，以探我们的虚实，夏侯惇骄狂自大，先生先派人察看博望地形，在博望坡设下埋伏，先败夏侯惇，以延缓时间。我已经和大哥商量过了叫他与刘表建议，多调兵防守江夏，将来我们也会向江夏一带转移，今天的江夏防军以后合变成我们的部属。
于是孔明派人往博望坡察看地形状况，在过细的斟查之后，孔明发现博望左边有一座山叫做玉山，山势险要，可以埋伏人马；而右边也有一片密林，叫做安林，里面也可以设伏，整个博望周边是一条不宽的道路，南北贯穿，大部人马只能直线行走，加上现在是夏季尾期，如曹操动兵，会在秋冬之季而来。
只要把曹军引诱进入中间狭谷地带，截住两端，施以火攻，定会大破曹军。但是他拿不准曹军主将会不会进入里面。
张飞说没有问题，曹兵主将此来的任务就是擒拿大哥，只要大哥出现充当诱饵，曹军大将自然会中计。于是大家忙着策划怎样在博望坡一带如何大破曹兵。
江夏是未来的生存之地，张飞又与众人商量后决定，先把大家的家眷迁往江夏安驻，为了安全起见，张飞请徐庶，陈群带上甘宁，苏飞等人及五千人马，乔装成百姓护送大部分家眷先往江夏安顿下来。甘。糜二夫人没有随行，夏侯涓也没有同去。她们仍然留住新野以安民心。
再说刘备到了襄阳，见了刘表。刘表说，先前蔡瑁加害贤弟，为兄知道后重重处置了他，但因众官苦苦哀求，才饶了他的性命，所以对不住贤弟，为兄给你赔礼了。刘备谢过了刘表，他谦虚地对刘表说不能怪蔡将军，只我刘备命中有此劫数，有可能是下人所为，注定不能被人容纳，蔡将军或许并不知情。多谢兄长如此看顾刘备。
刘表又对他说，如今黄祖新败，江夏失守，为兄与贤弟商议，以报黄祖之仇，刘备规劝说“黄祖性格残暴，不能容人，所以才有此祸；倘若提兵东指，如曹操南来，两线作战，对我们不利”。
刘表又试探他说“为兄已老了，近来又患了病症，贤弟先来帮助我，以后可自领荆襄之地，自为荆州之主”。刘备连连推辞，声言万一发生不测，荆州之位当传于你二子之其一，我刘备都会尽力而为的辅助他们的，请兄长放心。
刘表对此非常满意。后来刘琦来拜见玄德，他说后母蔡氏为荆襄的继承问题不能相容，请刘备岀个保命之策，但这些情况张飞早已料到，他也嘱咐了刘备的应对之法。
于是刘备以春秋时期，晋献公家事的事情来引导刘琦，说当时献公死后，诸子争位，太子申生在内而亡，公子重耳在外而安的事情来捉醒刘琦。并说孙权丢下江夏，公子可以向父亲提出去守江夏，吾自会助你。
第二天，刘表召集众人议论江夏之事，公子刘琦向父亲进言，要去驻守江夏，以防孙权。刘表转身问玄德意见如何，刘备问他“兄长统辖荆州，有多少兵力，粮饷怎样”？
刘表说：“马军有七八万，兵兵有二十万，水兵有十万，全军总合近四十万，钱粮多在江陵，各地的钱粮能支一年之用”。
玄德按照张飞所教，他对孙表言道“依弟之见，江夏乃是江东西上的要塞，人手单薄不如不守，所以需要重兵以防，主持之人需亲近之人才可放心，琦公子主动提岀镇守正合时宜，但为防重蹈黄祖覆辙，可以给琦公子骑兵一万，舟兵三万，步卒五万才能守助江夏。
刘表说“琦儿虽贤，但性格懦弱，怎能统帅十万大军”？刘备对他说：“兄长可点文聘将军为副，辅佐琦公子，吾回去后再让我三弟翼德照应一下可保无事，有琦公子全力以防江东，兄长自可专心应对曹操了”。
刘表应允，他把文聘唤上堂来问道“文将军，你可愿意随琦儿守江夏吗，”文聘回答说“文聘谨遵主公之命，愿意扶保刘琦公子以守江东”。
刘表吩咐他说，“你到江夏之后，须全部听从琦儿安排，琦儿的话便是老夫之话”，他用眼光一扫蔡瑁等人说“任何人的话你都不要听从，万一有什么情况，可向新野张翼德将军寻求帮助”。文聘领命。当下刘表下令，让刘琦继黄祖为江夏太守，领建威将军。调马军二万，舟师三万，步兵六万，共十一万大军，以文聘为副将，出镇江夏。
蔡夫人与其弟蔡瑁，蒯越反对，刘表置之不理。至此他们更恨玄德，暂时搁下不题。
刘备回到新野，把事情给众人说了一遍。于是张飞抽空到了江夏，略施小计就与文聘混得滚瓜烂熟，由于二人随时切磋，他都输与了翼德，张飞又点拨了他一些击技，因此文聘心悦诚服的信任张飞。
张飞又把徐庶，甘宁，苏飞叫来与大家作了介绍，当下由公子刘琦做主，元直与陈群为左右谋士，又有甘宁，文聘等勇将和大军将江夏把守得固若金汤，东吴几次试探，都被轻松的去退。
再说曹操罢了三公之职，自以丞相兼之，他分部下把持了要职，又见水兵训练得以有成效，只差实战问题。他召集众人商议南征一统江南。当时南边探马报说徐庶不知去向，刘备又重新拜了一个军师，二十八九岁的样子。复姓诸葛，单名亮字，字孔明，操练人马。
当下夏侯惇哈哈大笑，他说刘备越来越不行了，竟然拜如此小儿为军师。荀彧劝他别轻视文人，他说诸葛小儿焉得与您，仲德和公达等人相比？吾愿领兵出征，定要生擒刘备，活捉诸葛亮，不胜不还。
曹操令他立下了军令状后，封他为大都督，统领大兵十万，以韩浩，夏侯兰为先锋，于禁李典为副将，浩浩荡荡往新野而来。
早有报马报入了新野，刘备和孔明接到了军报，当下孔明大吃一惊，因为上文说到他与张飞打赌之事，果然跟张飞预先说的一样，领兵的将领与兵马一致不差，至此他终于认可了张飞的谋略，所以他也坚信能在博望坡用火攻之计大败夏侯惇大军。
由于张飞事务繁琐，他必须找一个人来替刘备岀谋划策，提点三军。而诸葛亮更是不二的人选，他的谋略比贾文和、徐元直略胜一筹，因此张飞选中了他，所以让他主持大计，点兵派将。
当下孔明与刘备升帐，令人去樊城召回赵云，令为前部。他也就点起将来。只见他抽出第一支大令，叫关羽带三千人马往豫山埋伏，曹兵来时不要交战拦截，让他们直接过去。待曹军的粮草、辎重来的时候，只要看见南边火起，便纵军出来放火烧粮。
令张飞也带三干人马，在安林埋伏，等到南边火起的时候去博望城曹兵屯粮之处放火烧之。
令关平，刘封各带一千人马，准备引火之物去博望坡两边埋伏，只等初更曹操兵到，便来放火，命赵云引本部军为前队，玄德率兵为二队接引赵云，与曹兵交战，只能败，不能胜，务必将曹兵引到预设地点，再以火烧之。
当下传令前哨官，令他随时调查曹兵进兵的最新情况，上一站在哪里，下一站能到哪里都要仔细报告；命巡营守城官，查点城上的一切守备之物，不管是弓箭，滚木，擂石都要妥善安排，防止敌兵忽然攻城；又叫粮末官，从即日起，必须清查好库中粮食，好登记在册，保障各军粮草的随时供给，勿使粮饷断缺。
又传令军械官，清点好一切兵器，包括刀枪剑戟，棍锤戈矛，叉斧抓钺等物，以及战马，随时补给到所需要的部队。
张飞故意问他，我们都出去拼杀，军师你干啥？孔明说，我与贾先生坐守县城，又令孙乾简雍等安排庆功筵席，并准备功劳簿侍候。为了尽量抬高孔明的威望，张飞牵引关公闹事，声称若他不计谋不应时再找他的麻烦。
一切都按照预料中进行。在说夏侯惇大兵来到博望，他分一半军兵前行，一半在后保护粮草。正在前行之时，忽见赵云引军而来，夏侯惇把人马排开，令弓箭手射住阵脚，他问向导官，此处是什么地名？
向导官对他说，前面是博望城，后面是罗川口。他大呼传令“大小三军不可慌乱，快列阵以待，于禁、李典压住阵角”！
赵云来到跟前，夏侯惇亲自接住，他忽然哈哈大笑，神态甚是瞧不起对方，他说刘备用如此人马为吾为敌，岂不是驱犬羊与虎豹斗吗？看来我今天一定能生擒刘备，活捉诸葛亮的话不是空谈，定能生擒二人以献丞相。
赵云也“呸”了他一声，马上持枪刺来，夏侯惇舞刀抵住，二人大战起来，战到二三十合，赵云佯装不敌，拔马便走。夏侯惇拍马追上，赵云又回马冲突一阵，再勒马又跑。
韩浩谏说，“赵云如此诱敌，怕有诡计，请都督小心提防”。惇曰“如此之兵，纵有十面埋伏，又有何惧”？他不听韩浩之言，紧紧追赶赵云，一直到博望城边，忽听一声炮响，刘备亲率一军冲杀过来，要知夏侯惇性命如何，请看下回新野之火。